在北宋末年，天下大乱，群雄并起。郓城县东溪村中，晁盖家中聚义堂内灯火通明，七位豪杰正围坐一处，共商大事。这七人分别是：托塔天王晁盖、智多星吴用、赤发鬼刘唐、立地太岁阮小二、短命二郎阮小五、活阎罗阮小七以及入云龙公孙胜。他们因不满朝廷腐败无能，百姓生活困苦，决定联手干一番惊天动地的大事——夺取梁中书送给当朝太师蔡京的生辰纲。
就在此时，晁盖忽然提起前些日子里做的一个奇异梦境：“我梦见北斗七星从天而降，落在我家屋脊之上。”众人听罢皆感惊奇，因为当时在场正好也是七个人，这不正是应了“七星聚义”之兆吗？更巧的是，在晁盖描述自己梦境时提到，除了七颗明亮的星星外，还有一颗较小的星辰化作一道白光消失不见。这时，智多星吴用灵机一动，说道：“或许这颗小星代表着某位尚未加入我们行列的英雄吧！”
正当大家议论纷纷之际，公孙胜开口道：“根据我所掌握的消息，运送这批财宝的队伍将会经过黄泥冈那条路。”此言一出，立刻引起了所有人的兴趣。晁盖随即想到，在距离黄泥冈东边大约十里远的地方有个安乐村，村里住着一位名叫白日鼠白胜的人。此人虽然平日里看似无所事事，但实际上身手不凡，且曾向自己表达过想要投身于反抗压迫事业的愿望。结合之前关于那颗神秘小星的说法，吴用推测道：“看来这位白胜就是梦中那颗指引我们的‘白光’啊！”
于是乎，经过一番讨论后，众好汉一致同意邀请白胜加入他们的队伍，并将他的住所作为暂时藏身之所。同时，针对如何成功截取生辰纲的问题，吴用提出了一个周密详尽的计划……
就这样，“七星聚义”加上后来加入的白胜，形成了一个团结紧密的小团队。
在那个炎热的夏日午后，杨志一行人押送着生辰纲，步履艰难地走过黄泥冈。烈日炙烤着大地，空气中弥漫着一股难以言喻的闷热与疲惫感。队伍中的每个人都汗流浃背、气喘吁吁，渴望能够稍作休息以恢复体力。然而，当他们提议停下来歇一歇时，却被负责此次任务安全的杨志严厉拒绝。他警告说这里常有强盗出没，不可掉以轻心。但杨志的态度过于强硬，甚至带有些许粗暴，这让本就心情烦躁的士兵们更加不满，双方之间的气氛变得紧张起来。
正当争执即将升级之际，不远处出现了一群看似普通的贩枣商人——正是晁盖等七位好汉假扮而成。起初，杨志对这些陌生人保持着高度警惕，但在仔细观察并询问了几句之后，他觉得对方并无恶意，于是决定允许大家暂时停下脚步，在树荫下乘凉片刻。这一决定让所有人都松了一口气，纷纷找地方坐下休息。
就在这时，一个挑着酒桶的年轻人哼着小曲儿走上了冈顶：“赤日炎炎似火烧，野田禾稻半枯焦。农夫心内如汤煮，公子王孙把扇摇。”这首民谣生动描绘了当时社会贫富差距巨大的现实状况，也引起了在场众人的共鸣。原来这位年轻人名叫白胜，表面上是一名卖酒的小贩，实际上却是晁盖等人计划中的关键人物之一。
见到有酒可买，许多士兵立刻围了上去，想要解解渴消消暑。但是谨慎小心的杨志却阻止了他们，担心酒里可能被下了药。为了打消他的疑虑，晁盖等人主动提出先购买一些尝试。经过一番讨价还价后，白胜似乎很不情愿地同意了这笔交易。而在接下来关于价格问题的争论过程中，白胜和吴用巧妙地利用各种借口将迷药混入了另一桶酒中。
看到这群“商人”毫无顾忌地畅饮起来，原本还心存戒备的军汉们也逐渐放下了防备心理。就连一向谨慎的杨志也被这种轻松愉快的氛围所感染，放松了警惕，同意让大家买些酒来解渴。然而没想到的是，随着最后一句“倒也”，包括杨志在内的所有人均感到头晕目眩，随即倒地不起。原来这一切都是晁盖等人精心策划的计谋！
趁着混乱之际，晁盖等人迅速行动起来，用事先准备好的装满枣子的车子替换掉了真正的生辰纲财宝，并将其安全转移出了黄泥冈地区。而作为内应的白胜，则按照规定分得了其中一包金银作为报酬。
生辰纲被劫一事，犹如一颗重磅炸弹投入平静的湖面，瞬间激起了层层波澜，不仅惊动了梁中书、蔡京这两位朝中权贵，也让济州府上下陷入了前所未有的紧张与混乱之中。作为负责维护地方治安的最高长官，府尹大人深感压力山大，他立刻召集手下，严令必须尽快破案，找回失去的财宝，并将幕后黑手绳之以法。
为了彻查此案，府尹指派了三都缉捕使臣何涛亲自挂帅，誓要揭开这起惊天大案的真相。何涛，一位经验丰富、手段强硬的捕快头领，接到命令后立即着手部署，誓要将犯罪分子一网打尽。
就在此时，一个意外的线索浮出水面——何涛的弟弟何清，一个平日里游手好闲、嗜赌如命的小人物，竟然无意间成为了解开谜团的关键。何清在一次偶然的机会中，认出了参与劫案的白胜，并且通过赌博圈内的交情，掌握了一些关于七人假扮卖枣客商的蛛丝马迹。出于兄弟情深以及对正义的渴望，何清决定站出来，向哥哥何涛提供了这些宝贵的信息。
得知这一重要线索后，何涛与何清迅速行动，趁着夜色深沉、万籁俱寂的三更时分，悄无声息地包围了白胜的住所。毫无防备的白胜及其妻子被从睡梦中惊醒，面对突如其来的官府人马，两人惊慌失措，但在最初的震惊之后，他们选择了坚决否认一切指控，企图顽抗到底。然而，经验丰富的公人们并未被其表面的态度所迷惑，他们迅速展开搜查，最终在一处隐蔽之地挖出了白胜分得的金银财宝，铁证如山，使得白胜夫妇再也无法抵赖。
被捕后的白胜，在济州府的大牢中遭受了严酷的审讯。面对府尹的威逼利诱和残酷的刑罚，白胜的意志逐渐崩溃。当得知官府已经掌握了不少证据，且明确指出晁盖是同谋时，白胜终于心理防线全面瓦解，承认了自己与晁盖共同策划并实施了生辰纲劫案的事实。不过，出于某种未知的原因或恐惧，白胜坚称自己并不认识其他六位参与者。
尽管如此，府尹并未就此罢休，他将白胜暂时收监，同时根据已有的线索和庄客的供述，继续深挖案件背后的真相。在宋江这位郓城县押司的秘密通风报信下，以及朱仝、雷横两位梁山好汉的巧妙配合下，晁盖等人得以及时逃脱官府的追捕，但遗憾的是，仍有两名庄客未能幸免，落入敌手。
面对审讯，这两名庄客最终招供了吴用等六人的基本情况以及三阮的居住地点。府尹得到这些新线索后，再次提审白胜，面对无可辩驳的证据和日益增加的压力，白胜彻底放弃了抵抗，不仅供出了七人的姓名、绰号，还详细透露了他们的藏身之处。府尹将这些口供与之前庄客的供词相互印证，确认无误后，立即下令何涛带领精兵强将，直扑石碣村，誓要将这伙胆大妄为的盗贼一网打尽。
晁盖等人在黄泥冈成功劫取生辰纲后，便成为了朝廷的眼中钉。何涛作为缉捕使臣，自然不会放过任何一个捕捉他们的线索。然而，当何涛率领官兵前往石碣村捉拿晁盖时，却遭遇了意想不到的抵抗。
原来，晁盖等人早已得到了消息，并在村中设下了埋伏。面对突如其来的袭击，何涛所率的官兵措手不及，被打得落花流水。最终，晁盖等人不仅成功击败了何涛，还将其生擒。
在经过林冲火并王伦事件后，梁山迎来了新的领袖——晁盖。作为寨主，晁盖开始着手整顿梁山的事务，加强防御，扩充实力。而此时，白胜仍然被关押在济州的大牢里，生死未卜。
晁盖并没有忘记这位曾共同参与劫取生辰纲的兄弟。他提出要将白胜救出来，让他也能来梁山共享荣华富贵。吴用听后，便自告奋勇，承担了营救白胜的任务。
在吴用的巧妙安排下，牢里的人被买通，白胜得以方便脱身。他趁着夜色逃出了济州城，历经千辛万苦，终于来到了梁山。当他出现在聚义厅时，晁盖等人无不欢呼雀跃，为他接风洗尘。
从此，白胜正式成为了梁山的一员。他参加了多次大小军事行动，无论是江州劫法场还是攻打无为军、祝家庄等战役，都有他的身影。他时而埋伏在暗处等待时机；时而冲锋陷阵与敌人厮杀；时而传递情报为战友提供帮助。
在梁山大聚义时，白胜被排在第106位，星号地耗星，职务是“走报机密步军头领”。这个职位虽然不高，但对于白胜来说已经足够了。因为他深知自己能够从一名囚犯变成梁山好汉已经是非常幸运的事情了。
梁山受招安之后，白胜跟随梁山人马，参与了征辽、征田虎、征王庆和征方腊的战争。虽然在大多数时候，他在军中的身份只是众多偏将中的一员，但也有一些惊险的战斗经历。
在征辽的战役中，白胜为了报信，曾经从山顶上滚下来。当时，青石峪中的人马陷入困境，粮草断绝，情况十分危急。为了尽快向宋江传递消息，白胜被选中执行这个危险的任务。他被用重毡裹住身体，然后从陡峭的山顶滚落下来。尽管这一过程充满了危险，但白胜最终还是成功完成了任务，将重要的情报送到了宋江手中。有的版本还有一首诗叙述此事：“青石峪中人马陷，绝无粮草济饥荒。暗将白胜重毡裹，滚下山来报宋江。”
而在征方腊的战争中，白胜曾与时迁一起捉住了对方的独松关守将卫亨。当时，梁山军队正在攻打独松关，但遇到了顽强的抵抗。为了打破僵局，白胜和时迁决定采取奇袭战术。他们趁着夜色悄悄潜入敌营，成功地捉住了守将卫亨。
然而，在征方腊的途中，杭州瘟疫横行，白胜与其他五员将领一同病倒。尽管他们得到了及时的治疗，但最终还是因病故去。
后来朝廷追封他为义节郎。